Рейтинг финансовой надежности компании обусловлен низкими размерными характеристиками и положением на рынке, удовлетворительной оценкой страхового бизнеса, адекватным финансовым результатом, высокими качеством активов и показателями ликвидности, а также умеренным уровнем управления и высоким качеством перестраховочной защиты.
АО «Баланс Страхование» — универсальный страховщик, занимающий 106 место по объему совокупной страховой премии за 2023 год. Основными направлениями деятельности компании являются страхование грузов, страхование прочего имущества юридических лиц и страхование гражданской ответственности владельцев средств водного транспорта.
Компания относится к 4 размерному классу, согласно методологии агентства, и занимает 106 место по объему совокупной страховой премии за 2023 г., по данным Банка России. На 30 июня 2024 г. активы страховщика составили 1,4 млрд р., страховые резервы — 425,7 млн р., собственные средства — 825,9 млн р., уставный капитал — 560 млн р. За 1 полугодие 2024 г. компания собрала 591,4 млн р. страховых премий. Темпы прироста страховых премий являются крайне высокими (4025,2% за 1 полугодие 2024 г. по сравнению 1 полугодием 2023 г.), что рассматривается в качестве фактора риска. Прирост собственных средств составил 38,3% на 30.06.2024 к 30.06.2023, что оценивается позитивно.
Страховой портфель компании умеренно диверсифицирован: за 1 полугодие 2024 г. коэффициент диверсификации составил 0,266, на крупнейшее направление деятельности — страхование грузов — пришлось 40,2% премии. Максимальное изменение долей видов страхования в портфеле компании за 1 полугодие 2024 г. по сравнению с 1 полугодием 2023 г. составило 32,6 п.п., что связано с целенаправленным изменением структуры страхового портфеля, ориентированным на рост его диверсификации. Агентством отмечаются низкие риски географической концентрации страхового портфеля. Кроме этого, позитивно оценивается отсутствие зависимости от каналов продаж. За 1 полугодие 2024 г. 92,8% страховых премий получено страховщиком без участия посредников, что положительно сказывается и на оценке величины комиссионного вознаграждения, выплачиваемого посредникам. В то же время в числе негативных факторов выделяется низкая диверсификация клиентской базы. За 1 полугодие 2024 г. доля 5 крупнейших клиентов во взносах страховщика составила 58,6%, на крупнейшего клиента пришлось 17,1% премии. Сдерживающее влияние оказывает умеренно высокая доля расторгнутых договоров (4,7% за 1 полугодие 2024 г.).
Средние за два периода оценки рентабельности продаж (-6,1% за 2023 г., 36,7% за 1 полугодие 2024 г.) и рентабельности капитала (-1,4% за 2023 г., 58,3% за 1 полугодие 2024 г. в годовом выражении) рассматриваются агентством как умеренные. В то же время рентабельность инвестиций оценивается положительно (7,1% за 2023 г., 11,8% за 1 полугодие 2024 г. в годовом выражении). В качестве позитивного фактора также выделяются низкие значения коэффициента убыточности-нетто (29,9% за 2023 г., 24,1% за 1 полугодие 2024 г.). Однако средние оценки за два периода находятся на невысоком уровне по таким показателям как доля расходов на ведение дела (462,1% за 2023 год, 20,8% за 1 полугодие 2024 г.) и комбинированный коэффициент убыточности-нетто (492,0% за 2023 г., 44,8% за 1 полугодие 2024 г.). Результат от страховых операций, рассмотренный без нарастающего итога, принимал положительные значения на протяжении последних четырех кварталов.
Качество и диверсификация активов компании находятся на высоком уровне.
